Zeray GYO’nun Halka Arz Süreci Başlıyor
Zeray Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı (Zeray GYO), 10-12 Aralık 2025 tarihleri arasında hisse senetlerini halka arz ederek Borsa İstanbul’da işlem görmeye hazırlanıyor. Sabit fiyatla gerçekleştirilecek arzda, pay başına 13 TL fiyat belirlendi. Toplamda 156 milyon 800 bin TL nominal değerli payın satışa sunulması planlanıyor.
Arzın Genel Yapısı ve Büyüklüğü
Arz işlemi, Ziraat Yatırım Menkul Değerler A.Ş. ve İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş. öncülüğünde yürütülecek. Toplamda 2 milyar 38 milyon 400 bin TL büyüklüğe ulaşması hedeflenen işlemle şirket “ZERGY” koduyla Borsa İstanbul’da yerini alacak.
Halka Arz Detayları
- 116 milyon TL’lik kısmı sermaye artırımıyla,
- 40 milyon 800 bin TL’si mevcut ortak satışıyla gerçekleşecek.
Halka arz sonrası sermaye 510 milyon TL‘den 626 milyon TL seviyesine yükselecek. Bu durumda şirketin halka açıklık oranı %25,05 olacak.
Tahsisat Dağılımı
- %50’si yurt içi bireysel yatırımcılara,
- %50’si yurt içi kurumsal yatırımcılara ayrıldı.
Katılım endeksine uygun olan bu payların, Borsa İstanbul Yıldız Pazar’da işlem görmesi bekleniyor.
Fiyat İstikrarı ve Satış Taahhütleri
Zeray GYO payları işlem görmeye başladıktan sonraki 15 gün boyunca fiyat istikrarı önlemleri uygulanacak. Bu kapsamda, hâkim ortak tarafından elde edilecek brüt gelirin ve şirkete ait sermaye artırımı gelirinin %20’si bu amaçla kullanılacak.
Ayrıca, halka arzdan sonra şirket ve hâkim ortak bir yıl boyunca hisse satışı ve sermaye artırımı gerçekleştirmeyeceğini taahhüt etti.
Projeler ve Portföy Büyüklüğü
Zeray GYO’nun mevcut proje portföyü, Kocaeli ve Ankara başta olmak üzere 17,1 milyar TL‘lik değerle 1.624 bağımsız bölümden oluşuyor. Bu projeler, orta ve üst gelir düzeyine hitap eden lüks konutlar ağırlıklı olarak geliştiriliyor.
Fonların Kullanım Amacı
Halka arzdan elde edilecek gelir aşağıdaki şekilde kullanılacak:
- %65-%75: Mevcut projelerin finansmanında,
- %10: Finansal borçların kapatılmasında,
- %20-%30: Yeni yatırımlar ve arsa alımlarında,
- En fazla %5: İşletme sermayesi ihtiyaçlarında.
Gelecek Stratejiler ve Hedefler
Yönetim Kurulu Başkanı Zekeriya Zeray, şirketin orta vadede Türkiye genelinde 1 milyon konut üretme hedefi olduğunu belirtiyor. Bu hedef doğrultusunda yeni projeler ve arsa temin çalışmaları hız kazanmış durumda.
Halka arzdan elde edilen kaynakla İstanbul ve diğer büyük şehirlerde yeni projelerin hayata geçirilmesine odaklanılacak. Ayrıca, uluslararası projeler ve kamu ihaleleri de değerlendirme sürecine alınacak.
