Ford Otosan Hisseleri İçin Yeni Hedef Fiyat

Ford Otomotiv Sanayi A.Ş. (FROTO) hisseleri, aracı kurumlar tarafından belirlenen yeni hedef fiyatlarla gündeme gelmeye devam ediyor. 23 Ocak tarihinde yayınlanan kapsamlı bir raporda, FROTO için 2025 yılı hedef fiyatı ve analizler paylaşıldı.

Ford Otosan’ın 2025 Stratejisi ve Hedefleri

Raporda, Ford Otosan’ın 2024’ün son çeyreğinde yıllık bazda %30’luk bir hacim artışıyla güçlü bir performans sergilediği belirtildi. Şirket, bu dönemi %13 ihracat büyümesiyle tamamlarken, iç satışlarda %3’lük bir daralma yaşandığı ifade edildi.

2025 yılı beklentilerine göre:

• 1 tonluk ticari araç satışlarındaki artışla desteklenen güçlü bir büyüme öngörülüyor.
• Van segmentindeki potansiyelin, Avrupa’daki zayıf otomotiv talebine rağmen pozitif bir etki yaratması bekleniyor.
• Şirketin üretim kapasitesinin 900 bin adede ulaşması hedefleniyor.
• 2025 yılında yaklaşık 700 milyon avroluk sermaye harcaması yapılması planlanıyor.

Ayrıca, Ford Otosan’ın FAVÖK marjının, artan ihracat hacmi ve iyileştirilmiş ürün portföyü sayesinde 2025’te yıllık bazda 40 baz puan artarak %8,0 seviyesine çıkması öngörülüyor. Uzun vadede bu marjın %8,0-%9,0 arasında normalleşmesi bekleniyor.

Ford Hisselerinde Değerleme ve Riskler

Son altı ayda BIST100 endeksine paralel olarak %6 düşüş gösteren Ford Otosan hisseleri, 2025 beklentileri doğrultusunda şu anda 6,5x F/K ve 6,8x FD/FAVÖK ile işlem görüyor. Raporda, potansiyel risklere de dikkat çekiliyor:

• Avrupa’da beklenenden zayıf bir makroekonomik tablo oluşması,
• Çinli üreticilerin elektrikli ticari araç pazarına girişi,
• Elektrikli araçlara geçişin tahmin edilenden daha yavaş olması,
• Avroya karşı Türk lirasının güçlenme ihtimali.

Ford Otosan İçin 2025 Hedef Fiyat

Önde gelen aracı kurumlardan biri olan ICBC Yatırım, Ford Otosan hissesi (FROTO) için 1250 TL hedef fiyat ve “al” tavsiyesini korudu.

Ford Otosan, ticari araç segmentindeki güçlü duruşu ve ihracat odaklı büyüme stratejisiyle yatırımcıların ilgisini çekmeye devam ediyor.