Erdemir (EREGL) Hisse Hedef Fiyatı ve Temettü Beklentileri

Erdemir Ereğli Demir ve Çelik Fabrikaları T.A.Ş. (EREGL) için yeni hedef fiyat ve temettü tahminleri açıklandı. 7 Ocak’ta yayınlanan bir 2025 Strateji Raporu’na göre, Erdemir hisseleri için hedef fiyat yukarı yönlü revize edildi ve şirketin gelecekteki performansına ilişkin beklentiler güncellendi.

2024 Performansı ve Kilit Beklentiler

Aracı kurum raporunda, Erdemir için 2024 yılında 8 milyon tonun biraz üzerinde bir satış tonajı öngörülüyor. Şirketin toplam 198.058 milyon TL satış geliri elde etmesi beklenirken, FAVÖK tahmini ise 24.822 milyon TL olarak belirtildi. Ton başına FAVÖK’ün 86 dolar civarında gerçekleşeceği tahmin ediliyor. 11 Ekim 2024 tarihinde açıklanan damping önlemlerinin ise yurt içindeki yassı çelik fiyatlarını olumlu etkileyerek Erdemir’in kârlılığına destek sağlayacağı ifade edildi.

2025: Daha Güçlü Finansal Sonuçlar Bekleniyor

Raporda, 2025 yılının ikinci yarısında global ekonomik toparlanmanın etkisiyle çelik ürün fiyatlarının artacağı ve bu durumun daha güçlü finansal sonuçlara yol açacağına değinildi. Şirketin satış tonajının 8,2 milyon tona yükselmesi beklenirken, toplam 272.033 milyon TL satış geliri ve 36.019 milyon TL FAVÖK elde edileceği öngörüldü. Ton başına FAVÖK’ün ise 105 dolar civarında olabileceği ifade edildi.

Uzun Vadeli Stratejik Planlar

• Erdemir, 2026 yılında devreye girmesi planlanan peletleme tesisi ile kapasite artışına odaklanıyor.
• Şirketin yeşil dönüşüm yatırımları, uzun vadeli sürdürülebilir büyümeyi destekleyecek bir diğer kritik adım olarak öne çıkıyor.
• Depreme ilişkin sigorta tazminat görüşmeleri de, şirketin nakit akışını güçlendirebilecek bir gelişme olarak değerlendiriliyor.

Hedef Fiyat ve Tavsiye

Şeker Yatırım, Erdemir hisseleri için hedef fiyatını 33,42 TL’den 35,77 TL’ye yükseltti. Tavsiye notunu ise “al” olarak korurken, hissede %46 prim potansiyeli bulunduğunu ifade etti.

Erdemir’in gelecekteki yatırımları, uluslararası piyasalardaki gelişmeler ve yerel düzenlemeler, şirketin uzun vadeli performansını şekillendirecek en önemli etkenler arasında yer alıyor.